Коллеги, насколько я вас понял, мне нужно сделать следующее:
1. В запросе location обрезать до /.
2. В ответе / заменить на location (т.е. если бэкенд возвращает http://localhost:9080/graph, то мне нужно вернуть http://site.ru/repo1/graph). И делается это директивой sub_filter.

Если где-то говорю глупость - не ругайте сильно, я в это деле пока новичок :)

У меня получается следующий конфиг:
server {
listen 80;
server_name site.ru;

location /repo1/ {
sub_filter / '/repo1/';
proxy_pass http://localhost:9080/;
}
}

Но, по-моему sub_filter / заменять не умеет. Как быть?

P.S. Изменять hgrc на мой взгляд не совсем правильно, ибо получается "размазывание" по двум системам (nginx-у и hg). Зачем вообще hg знать, что к нему ломятся из Интернета по странному локейшину /repo1.